Презентация финансовых результатов по МСФО за 12 месяцев 2016 г. Ограничение ответственности

1. Группа ОГК-2 Презентация финансовых результатов по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

9 марта 2016
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

2. Ограничение ответственности

Представленная информация подготовлена с использованием данных, доступных ПАО «ОГК-2»
(далее – ОГК-2 или Компания) на момент ее составления. С момента составления презентации на
деятельность ОГК-2 и содержание презентации могли повлиять внешние или иные факторы. Кроме
того, настоящая презентация может не включать в себя всю необходимую информацию о Компании.
ОГК-2 не дает, прямо или косвенно, никаких заверений или гарантий в отношении точности,
полноты или достоверности информации, содержащейся в настоящей презентации.
Прогнозные заявления, содержащиеся в настоящей презентации, основаны на ряде
предположений, которые могут оказаться неверными. Прогнозные заявления, в силу своей
специфики, связаны с неотъемлемым риском и неопределенностью. ОГК-2 предупреждает о том,
что фактические результаты могут существенно отличаться от выраженных, прямо или косвенно, в
прогнозных заявлениях. Для более подробной информации об основных рисках необходимо
обратиться к последнему Годовому отчету ОГК-2.
Настоящая презентация не представляет собой и не является частью рекламы ценных бумаг,
предложения или приглашения продать или выпустить или предложения купить или подписаться на
какие-либо акции ОГК-2. Ни настоящая презентация, ни ее часть, ни факт представления настоящей
презентации или ее распространения не являются основой для какого-либо контракта или
инвестиционного решения и не должны приниматься во внимание при заключении какого-либо
контракта или принятии инвестиционного решения.
2
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

3. Производственные и финансовые результаты

Производственные результаты1
12М
2015
Финансовые результаты, млн рублей
12М
2016
Выработка электроэнергии,
млн кВт∙ч
64 363 67 086 +4,2%
Полезный отпуск
электроэнергии, млн кВт∙ч
60 245 63 027 +4,6%
Полезный отпуск тепловой
энергии, тыс. Гкал
6 188
6 452
+4,3%
Удельный расход топлива
на э/э, г/кВт∙ч
342,7
336,1
-1,9%
Удельный расход топлива
на тепло, кг/Гкал
152,1
Коэффициент
использования
установленной мощности
(КИУМ), %
12М
2015
Изм.
Выручка
Операционные расходы,
в т.ч.
40,77
40,80
+0,3%
+0,03%
Изм.
112 233 134 398 +19,7%
(108 533) (124 529) +14,7%
Переменные2
(74 005) (80 793) +9,2%
Постоянные2
(28 335) (34 202) +20,7%
Амортизация ОС и НМА
(6 193)
Прочие опер. доходы (расходы)
152,5
12М
2016
218
(9 534) +53,9%
(480)
-
Операционная прибыль
3 918
9 389 +139,6%
EBITDA3
10 111
18 923 +87,2%
Прибыль за год
2 597
3 053
+17,6%
Общий совокупный доход за год
2 300
2 934
+27,6%
По данным управленческой отчетности
Разбивка на категории переменных и постоянных расходов представлена по методике управленческой отчетности
3 EBITDA = Операционная прибыль + Амортизация основных средств и нематериальных активов
1
2
3
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

4. Выручка

Структура выручки, млрд руб.
1,1
112,2
4,5
106,6
134,4
5,0
Цены и тарифы1
12 мес. 2016
1,1
128,3
Прочая
реализация
Тепловая
энергия
Электроэнергия
и мощность
12 мес. 2015
12 мес. 2016
Структура выручки от продажи электроэнергии
и мощности за 12М 2016 г.1
Средняя цена продажи э/э на свободном рынке,
руб./МВтч
1175,4
Средний тариф на тепло,
руб./Гкал
779,82
Средняя цена на новую мощность,
руб./МВт в месяц
673 946,25
Средняя цена на старую мощность,
руб./МВт в месяц
119 565,56
Структура объемов продаж электроэнергии
на ОРЭМ за 12М 2016 г.1
Регулируемый
рынок; 17%
Мощность;
33%
Электроэнергия; 67%
1
Свободный
рынок; 83%
По данным управленческой отчетности
4
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

5. Переменные расходы

Факторы изменения
переменных операционных расходов
– Рост расходов на топливо связан как с ростом выработки
электроэнергии, так и с ростом цен на топливо.
– Снижение затрат на экологические платежи обусловлено
уменьшением расходов на Троицкой ГРЭС в связи с
нахождением оборудования в резерве, а также со снижением
курса казахстанского тенге к рублю.
Структура переменных расходов, млн руб.
12 мес.
2015
12 мес.
2016
Изм.
Расходы на топливо
62 789
68 890
+9,7%
Расходы на покупную электро- и
тепловую энергию и мощность
10 733
11 645
+8,5%
483
258
-46,6%
74 005
80 793
+9,2%
Прочие переменные расходы
Итого переменные расходы
Расходы на топливо, млн руб.
62 789
+9,7%
Потребление топлива, тыс. т.у.т.
68 890
14 176
15 670
7 537
6 618
25
12 мес. 2015
1
По данным управленческой отчетности
5
12 мес. 2016
Газ
Уголь
12 мес. 2015
25
Мазут
12 мес. 2016
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

6. Постоянные расходы и амортизация

Факторы изменения
постоянных расходов и амортизации
– Рост затрат на ремонт связан с увеличением расходов на сервисное обслуживание
газовых турбин Адлерской ТЭС и Киришской ГРЭС, а также с увеличением объема
ремонтных работ проведенных на Рязанской ГРЭС и Сургутской ГРЭС-1.
– Рост расходов по налогам обусловлен увеличением налога на имущество в связи
с вводами в декабре 2015 г. объектов ДПМ на Серовской ГРЭС и Рязанской ГРЭС,
вводом ДМП на Троицкой ГРЭС в июне 2016 г., а также увеличением платы за
пользование водными объектами на Ставропольской ГРЭС, Новочеркасской ГРЭС
и Киришской ГРЭС в основном в связи с ростом тарифа.
– Снижение расходов на аренду связано, в основном, с уменьшением арендных
платежей за землю на Серовской ГРЭС и Киришской ГРЭС.
– Рост прочих расходов связан с начислением резерва по дебиторской
задолженности, а также с увеличением расходов на сырье и материалы при
проведении сервисного обслуживания газовых турбин Адлерской ТЭС и
Киришской ГРЭС и списанием остаточной стоимости по объектам, выведенным из
эксплуатации.
Постоянные расходы, млн руб.
28 335
+20,7%
Структура постоянных расходов, млн руб.
12 мес.
2015
12 мес.
2016
Вознаграждение работникам
7 967
8 461
+6,2%
Затраты на ремонт и сервисное
обслуживание
3 378
3 861
+14,3%
Расходы на услуги системного
оператора
2 024
2 020
-0,2%
Налоги, кроме налога на прибыль
2 552
2 866
+12,3%
Арендные платежи
2 525
2 368
-6,2%
Прочие постоянные расходы
9 889
14 626
+47,9%
28 335
34 202
+20,7%
Итого постоянные расходы
Изм.
Амортизация ОС и НМА, млн руб.
34 202
9 534
+53,9%
6 193
12 мес. 2015
6
12 мес. 2016
12 мес. 2015
12 мес. 2016
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

7. EBITDA и прибыль

EBITDA, млн руб.
Формирование прибыли за 12 мес. 2016, млн руб.
18 923
+1 473
+87,2%
-5 895
10 111
9 389
-1 914
-119
3 053
12 мес. 2015
7
12 мес. 2016
Операционная Финансовые Финансовые
расходы
доходы
прибыль
Налог на
прибыль
Прибыль
2 934
Общий
Переоценка
пенс. об-в (за совокупный
доход за
минусом
период
налога на
прибыль)
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

8. Заемные средства и долговой портфель

Структура заемных средств,
млн руб.
72 715
36 141
36 574
-7,8%
67 050
Диверсификация долгового
портфеля по срокам погашения
на 31 декабря 2016 г., млн руб.
<1 года
Чистый долг,
млн руб.1
Чистый долг/
EBITDA
6,45
3,30
32 460
65 171
1-2 года
7 600
2-3 года
7 831
62 511
32 460
34 590
18 923
10 111
3-4 года
10 000
31.12.2015
31.12.2015
31.12.2016
Краткосрочные заемные средства и
текущая часть долгосрочных заемных
средств
Долгосрочные заемные средства
1 Чистый
8
4-5 лет
31.12.2016
2 325
Чистый долг на конец периода
>5 лет
6 834
EBITDA за 12 мес.
долг (чистая задолженность) = Общая сумма Заемных средств за вычетом Денежных средств и их эквивалентов
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

9. Инвестиционная деятельность

Финансирование инвестиционной
деятельности за 12 месяцев 2016 г.1,
17,6 млрд. руб.
Реализованные проекты ДПМ
Прирост
мощности по
объектам ДПМ
Установленная
мощность объектов
ДПМ
ГРЭС-24
110
420
Киришская ГРЭС
540
800
Адлерская ТЭС
360
360
17,6
Новочеркасская ГРЭС
36
300
млрд.
руб.
Череповецкая ГРЭС
420
420
Рязанская ГРЭС
60
330
Серовская ГРЭС
420
420
Новочеркасская ГРЭС (9 бл.)
330
330
Троицкая ГРЭС
660
660
2 936 МВт
4 040 МВт
Станция
ТПиР
ДПМ
1
Всего
С НДС, без учета капитализированных процентов,
в том числе:
финансирование объектов ДПМ – 12,9 млрд. руб. с НДС;
финансирование проектов ТПиР – 4,7 млрд. руб. с НДС.
9
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.

10. Спасибо за внимание!

Контакты:
Алина Рассмагина
Тел.: +7 (495) 428-42-22, вн. 2423
Email: [email protected]
Результаты деятельности Группы ОГК-2 по МСФО за 12 месяцев 2016 г.