Финансовое оздоровление предприятия

1. Тема 5. Финансовое оздоровление предприятия

5.1 Цели и задачи процедуры финансового
оздоровления
5.2 План финансового оздоровления и график
погашения задолженности
5.3 Очередность удовлетворения требований
кредиторов в процедуре финансового оздоровления

2. 5.1 Цели и задачи процедуры финансового оздоровления

• Финансовое оздоровление – процедура, применяемая к должнику в
целях восстановления его платежеспособности и погашения
задолженности в соответствии с графиком.
• арбитражный суд вводит финансовое оздоровление на срок не более
2-х лет и утверждает административного управляющего.
• Центральным мероприятием финансового оздоровления является
погашение должником своей задолженности.
• Исполнение должником обязательств в соответствии с графиком
погашения задолженности должно быть обеспечено:
• залогом (ипотекой);
• банковской гарантией;
• государственной или муниципальной гарантией;
• поручительством;
• иными способами, не противоречащими действующему
законодательству.
• Размер обеспечения должен составлять 120% обязательств должника.

3.

Суть финансового оздоровления заключается в следующем:
требования кредиторов по денежным обязательствам и об уплате
обязательных платежей, срок исполнения которых наступил на дату введения
финансового оздоровления, могут быть предъявлены к должнику с
соблюдением порядка, установленного Законом № 127-ФЗ;
отменяются ранее принятые меры по обеспечению требований кредиторов;
аресты на имущество должника и иные ограничения должника в части
распоряжения принадлежащим ему имуществом могут быть наложены
исключительно в рамках процедуры банкротства;
приостанавливается исполнение исполнительных документов по
имущественным взысканиям, за исключением исполнения исполнительных
документов, выданных на основании вступивших в законную силу до даты
введения финансового оздоровления решений о взыскании задолженности
по заработной плате, выплате вознаграждений по авторским договорам, об
истребовании имущества из чужого незаконного владения, о возмещении
вреда, причиненного жизни или здоровью, и возмещении морального вреда;

4.

запрещается удовлетворение требований учредителя (участника) должника о
выделении доли (пая) в имуществе должника в связи с выходом из состава
его учредителей (участников), выкуп должником размещенных акций или
выплата действительной стоимости доли (пая);
запрещается выплата дивидендов и иных платежей по эмиссионным ценным
бумагам;
не допускается прекращение денежных обязательств должника путем зачета
встречного однородного требования, если при этом нарушается очередность
удовлетворения требований кредиторов;
не начисляются неустойки (штрафы, пени), подлежащие уплате проценты и
иные финансовые санкции за неисполнение или ненадлежащее исполнение
денежных обязательств и обязательных платежей, возникших до даты
введения финансового оздоровления.
в ходе финансового оздоровления (как и в других процедуроах) возможно
погашение задолженности по обязательным платежам третьими лицами,
учредителями (участниками) должника, собственником имущества должникаунитарного предприятия

5.

• Как и в предшествующей процедуре наблюдения, в ходе
финансового оздоровления органы управления должника
продолжают осуществлять свои полномочия, но с
определенными ограничениями. Так, они не вправе без
согласия собрания кредиторов (комитета кредиторов)
совершать сделки или несколько взаимосвязанных сделок, в
совершении которых имеется заинтересованность или которые:
• связаны с приобретением, отчуждением или возможностью
отчуждения прямо либо косвенно имущества должника,
балансовая стоимость которого составляет более 5 процентов
балансовой стоимости активов должника на последнюю
отчетную дату, предшествующую дате заключения сделки;
• влекут за собой выдачу займов (кредитов), выдачу
поручительств и гарантий, а также учреждение доверительного
управления имуществом должника.

6.

• влекут за собой увеличение кредиторской задолженности
должника более чем на пять процентов суммы требований
кредиторов, включенных в реестр требований кредиторов на
дату введения финансового оздоровления;
• связаны с приобретением, отчуждением или возможностью
отчуждения прямо либо косвенно имущества должника, за
исключением реализации имущества должника, являющегося
готовой продукцией (работами, услугами), изготовляемой или
реализуемой должником в процессе обычной хозяйственной
деятельности;
• влекут за собой уступку прав требований, перевод долга;
• влекут за собой получение займов (кредитов).

7. 5.2 План финансового оздоровления и график погашения задолженности

Важным разделом плана является график погашения задолженности.
График погашения кредиторской задолженности должником в ходе этой
процедуры должен предусматривать начало погашения не позднее, чем
через месяц после вынесения арбитражным судом определения о введении
финансового оздоровления, и что погашение должно осуществляться
ежемесячно, пропорционально, равными долями в течение года с даты его
начала. Все требования кредиторов из реестра должны быть погашены не
позднее, чем за месяц до даты окончания финансового оздоровления. А
требования кредиторов первой и второй очереди – не позднее, чем через 6
месяцев с даты введения финансового оздоровления. Требования
кредиторов, предъявленные в ходе финансового оздоровления и включенные
в реестр, удовлетворяются не позднее, чем через месяц с даты окончания
исполнения обязательств в соответствии с графиком.
Правило пропорциональности заключается в том, что при недостаточности денежных
средств для полного удовлетворения требований кредиторов одной очереди эти
требования удовлетворяются пропорционально их объему.
На сумму требований кредиторов по денежным обязательствам и об уплате
обязательных платежей ,включенных в график, начисляются проценты в размере
ставки рефинансирования, установленной Центральным банком РФ на дату введения
финансового оздоровления.

8. 5.3 Очередность удовлетворения требований кредиторов в процедуре финансового оздоровления

Вне очереди
• Требования кредиторов по обязательствам, обеспеченным залогом
имущества должника (если возникли до 01.06.2015 г.).
Вне очереди
• Судебные расходы должника, в т.ч. расходы, связанные с выплатой
вознаграждения арбитражному управляющему, реестродержателю
Вне очереди
Текущие коммунальные и эксплуатационные платежи,
необходимые для осуществления деятельности должника

9. (Продолжение очередности)

Первая очередь
Расчеты по требованиям граждан, перед которыми должник несет
ответственность за причинение вреда жизни и здоровью, а также
компенсация морального вреда
Вторая очередь
Расчеты по выплате выходных пособий и оплате труда лиц,
работающих или работавших по трудовому договору, и по выплате
вознаграждений по авторским договорам, оплате лиц, привлеченных
арбитражным управляющим для обеспечения исполнения
возложенных на него обязанностей

10. (Продолжение очередности)

Третья очередь
Требования кредиторов по денежным обязательствам и
уполномоченного органа по обязательным платежам по основной
сумме долга и причитающимся процентам
Третья очередь
Требования кредиторов по обязательствам, обеспеченным залогом
имущества должника (если возникли после 01.06.2015 г.).
Третья очередь
Требования по возмещению убытков в форме упущенной
выгоды, взысканию штрафов, пеней, неустоек и других
финансовых санкций, в том числе за неисполнение или
ненадлежащее исполнение обязанности по уплате обязательных
платежей

11.

• За месяц до окончания финансового оздоровления должник
обязан предоставить административному управляющему отчет
о результатах процедуры. К нему прилагаются следующие
документы:
• баланс должника на последнюю отчетную дату;
• отчет о финансовых результатах;
• документы, подтверждающие погашение требований
кредиторов.
• Административный управляющий на основе отчета должника
составляет заключение о выполнении плана, графика и об
удовлетворении требований кредиторов. Заключение
направляется кредиторам и в арбитражный суд, который в
установленные сроки решает вопрос о последующих
процедурах: внешнем управлении или конкурсном
производстве.