Сингапурская биржа

1. Singapore Exchange

(SGX)
www.sgx.com

2. Singapore Exchange, SGX

Сингапур считается одним из самых развитых
финансовых центров в азиатско-тихоокеанском
регионе. В связи с этим большинство компаний а так
же инвесторов стремятся разместить свои
финансовые активы на сингапурской фондовой
бирже (Singapore Exchange, SGX) (SGX:SGXL) которая
была открыта относительно недавно в 1999 году.
Все это приводит к тому, что:
-
Сингапурская биржа привлекает большое
количество компаний-эмитентов, которые хотели
бы разместить свои ценные бумаги на этой
площадке
-
крупные инвестиционные фонды,
заинтересованные в получении прибыли за счет
биржевых операций.
-
На Сингапурской бирже активно работают с
ценными бумагами большое количество частных
инвесторов из разных стран мира.

3.

Исторически Singapore Exchange была создана в
1999 года за счет слияния нескольких крупных
азиатских бирж, в частности:
• Singapore International Monetary Exchange (Simex);
• Stock Exchange of Singapore (SES);
• Securities Clearing and Computer Services Pte Ltd
(SCCS).
Такое объединение трех торговых площадок
позволило новой бирже стать одной из наиболее
привлекательных в тихоокеанском регионе.
Singapore Exchange активно проводит экспансию на
рынки других стран, а именно в 2007 году эта
площадка приобрела 5% акций известной в Индии
фондовой биржи Бомбея. Кроме этого, Сингапурская
биржа имеет партнерские отношения с другими
мировыми торговыми площадками, например с
американской системой NASDAQ.
3

4. Преимущества Singapore Exchange

• Одной из наиболее привлекательных особенностей биржи считается наличие
первичного фондового рынка с предложением ценных бумаг от новых
перспективных эмитентов, так и вторичного фондового рынка, на котором есть
возможность приобрести акции проверенных временем компаний.
• Сингапурская биржа известна и тем, что в 2010 – 2011 году сумела подписать и
полностью оформить сделку по приобретению одного из основных своих
конкурентов в Азиатско-Тихоокеанском регионе - Австралийской фондовой
биржи. При этом сумма покупки составила 8,3 млрд. долл.
• Большое количество инвесторов, работающих на Сингапурской бирже, отмечают
то, что эта площадка считается одной из первых в Азии, которая начала активные
операции с расчетными инструментами на биржевые индексы.
• К основным преимуществам можно отнести возможность для инвесторов
проводить операции с ценными бумагами, к примеру индийских компаний, при
этом получать прибыль и снижать риски. В частности, покупая и продавая акции
индийских эмитентов, участники рынка могут получить доход от изменения
котировок, после чего вывести прибыль на свои счета в разных странах мира. За
счет работы на Сингапурской бирже, а не на индийских площадках, инвесторы не
подвержены риску возможных валютных ограничений, которые могут без
предупреждения быть введены Резервным банком Индии.
4

5. Клиринг предоставляемый SGX

• Сингапурская биржа (Singapore Exchange, SGX) - это ведущая и надежная рыночная инфраструктура в
Азии, операционный капитал, рынок с фиксированным доходом и деривативами до самых высоких
нормативных стандартов. SGX предоставляет самую широкую международную сделку по обмену
несколькими активами, предоставляя услуги по листингу, торговле, клирингу, расчету, депозитарному и
информационному обслуживанию, около 40% зарегистрированных в списке компаний и 75%
котируемых облигаций, выходящих за пределы Сингапура.
• SGX является самым ликвидным оффшорным рынком в мире для базовых индексов акций Китая,
Индии, Японии и АСЕАН и предлагает товары и продукты деривативов. Штаб-квартира SGX, штабквартира которой расположена в Сингапуре с рейтингом AAA, признана во всем мире благодаря своим
возможностям управления рисками и клиринга.
• Компания SGX находящаяся в полной собственности, предоставляет клиринг ( услуги осуществления
безналичных расчетов по встречным обязательствам между странами, компаниями, предприятиями за
проданные и поставленные друг другу товары, ценные бумаги и оказанные услуги, в основе которого
лежит зачет взаимных требований и обязательств, исходящих из условий баланса платежей) для
продуктов, перечисленных для торговли на рынке ценных бумаг SGX. К ним относятся акции, ETF, REIT,
Business Trusts, облигации, структурированные ордера и Extended Settlement.
5

6. Финансовые инструменты

-Сырьевые товары
-Акции
-Облигации
- Деривативы
- Фьючерсы
- Структурированные ордера
-Extended Settlement.
6

7. Что такое клиринг, его виды и как это работает

• Клиринг — процедура финансовых оборотов, в которой клиринговый субъект работает в качестве
посредника, и принимает на себя роль покупателя и продавца в данной транзакции с целью
обеспечения заказов между двумя сторонами. Такая практика используется обычно в
международном обороте между предприятиями. По-другому такие транзакции называют ещё
компенсационными транзакциями.
• Простой клиринг — определение обязательств каждого участника клиринга и расчёты по
ценным бумагам и денежным средствам по каждой совершённой участником клиринга сделке
клирингового пула.
• Многосторонний клиринг — определение обязательств каждого участника клиринга и
расчёты по ценным бумагам и денежным средствам по всем совершённым участником клиринга
сделкам клирингового пула .
• Пример :одна сторона поставляет другой хлопок по цене 250 долларов за тонну, а другая сторона
поставляет первой автомобили по цене 5000 долларов за шт. Тогда при поставке одной стороной
400 т хлопка, а другой стороной — 20 автомобилей соблюдается баланс взаимных платежей и
денежные расчёты становятся взаимно равными.
По сути, клиринг – это разновидность бартера, когда стороны сделки купли-продажи вместо денег7
получают за свои проданные товары и услуги другие необходимые им товары и услуги.

8.

Управление рисками (Risk Management)
Структура управления рисками включает в себя полный набор
инструментов и процессов управления рисками для решения
проблем, связанных с кредитованием контрагента и рисками
ликвидности. Учетные центры SGX установили прочную
правовую основу и строгие требования членов, как
инкапсулированные в правила, политики для лимитов, маржи,
требований обеспечения и структуры фонда по
умолчанию. Правила и процедуры управления по умолчанию
оказались очень эффективными в управлении дефолтами
Lehman и MF Global. Детальную информацию можно
посмотреть на сайте http://www.sgx.com.
8

9.

Членство и карьера
(для частных инвесторов из разных стран мира)
Клиринговая компания SGX приглашает к сотрудничеству частных инвесторов из
разных стран мира на взаимовыгодных условиях и для реализации новых
возможностей.
Подать заявку на членство можно отправив на почту [email protected] персональные данные на английском языке:
-last name (фамилия) ;
-first name (имя) ;
-country (страна в которой проживаете) ;
-identity document (документ удостоверяющий личность) ;
-payment system (название платежной системы и номер счета);
-еmail, phone number, skype username;
-inviter id (идентификатор пригласителя)
9

10. Торговля и взаиморасчет

• Рабочие часы : Понедельник – Пятница, 9:00 - 17:00 (GMT+8)
• Минимальный размер депозита:
Минимальный размер ставки, который представляет собой наименьший прирост, который
может повлиять на цену ценной бумаги, будет увеличиваться в ценовом диапазоне. Это
изменение связано с отзывами рынка, чтобы обеспечить более жизнеспособные торговые
возможности для розничных краткосрочных трейдеров и способствовать более
сбалансированному сочетанию участников в этом ценовом диапазоне. В графике торговых
операций который будет Вам отправлен после регистрации и запроса будет указана
минимальная граница на предстоящую торговую сделку.
• Регламент выполнения сделки и взаиморасчета:
Диапазон выполнения предварительного заказа между сторонами, в котором механизм
предварительного исполнения может составлять от нескольких рабочих дней до нескольких
недель. При этом после завершения финансовой операции на счета участников
спонсирующих торговую операцию возвращается полная сумма с прибылью в процентном
соотношении соответствующая размеру ставки.
10

11. Система вознаграждений по партнерской программе и командообразованию

• Участники могут выбрать предоставление как
торговых, так и клиринговых услуг, будучи членом
как SGX-ST, так и CDP (Участника торгов и
клиринга). Внешний менеджмент осущеcтвляющий
деятельность от лица клиринговой компании и
имеющий соответствующую лицензию ,должен
поддерживать минимальный базовый капитал в
размере 5 млн. Долл. США ,объем групп состоящих
из членов того или иного направления совокупным
капиталом не ниже 200 000 Долл. США формируются
менеджментом компании . Система
вознаграждений от каждой ставки партнера 1й
линии 5 % и от каждого партера второй линии 1%.
Так же действует система премирования и
программа «Travel with sgx ».
11