Финансовый рынок, виды и функции. Фондовый рынок. Финансовые институты. Банки. Банковская система. Центральный банк

1.

2.10 Финансовый рынок, виды и
функции. Фондовый рынок.
Финансовые институты. Банки.
Банковская система. Центральный банк
Российской Федерации: задачи и
функции. Денежно-кредитная
(монетарная) политика Банка России.
Денежная масса
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

2.

Финансовый рынок, виды и функции
Финансовый рынок – система отношений между покупателями и продавцами финансовых услуг
и продуктов. (Боголюбов, 11 кл.)
Финансовый рынок – система отношений, которые складываются между его участниками по
поводу перемещения денег между кредиторами и заёмщиками, а также по поводу выпуска
ценных бумаг и их обмена. (Кудина, 10-11 кл.)
Финансовый рынок – совокупность экономических отношений, возникающих в связи с
перемещением свободных денежных средств и иных финансовых инструментов от их
владельцев к другим экономическим агентам при активном участии финансовых посредников,
для размещения этих средств в целях извлечения максимальной прибыли, но
сопровождающиеся высокими рисками. (под ред. Лазебниковой, 10 кл., часть 2)
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

3.

Финансовый рынок, виды и функции
Виды финансовых рынков
Виды рынков
Биржевые рынки (биржи)
Внебиржевые рынки
Фондовый рынок
Денежный рынок
Валютный рынок
Долговой рынок
Товарно-сырьевой рынок
Срочный рынок
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

4.

Финансовый рынок, виды и функции
Виды финансовых рынков
Виды финансовых рынков
Биржевой рынок (биржа) - наличие четких регламентов осуществления сделок и проведения
торгов, процедуры допуска к торгам активов и включения их в биржевые списки (листинг),
например акций какой-либо компании, оценка риска по ней, наличие системы гарантирования
расчётов по сделкам.
Внебиржевой рынок - есть возможность работать напрямую без посредников (крупные банки
или институциональные инвесторы).
Институциональные инвесторы - это организации, в распоряжении которых находятся
огромные суммы денег и которые профессионально зарабатывают на инвестициях.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

5.

Финансовый рынок, виды и функции
Виды финансовых рынков
Фондовый рынок - это место, где продаются ценные бумаги (акции и облигации), система
отношений между участниками рынка, владельцами капитала (инвесторами) и людьми или
организациями, желающими этот капитал использовать.
Валютный рынок - это место, где торгуются разные валюты, система отношений между
участниками рынка, возникающих по поводу инвестиций и обмена разных валют.
Товарно-сырьевой рынок - площадка, где торгуют физическими или виртуальными
(производными) товарными продуктами, такими как нефть, газ, золото, медь, серебро, кофе,
сахар, пшеница, бобы, соя, ячмень и др.; система отношений между участниками рынка,
возникающих по поводу покупки и продажи товаров.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

6.

Финансовый рынок, виды и функции
Виды финансовых рынков
Долговой рынок - профессиональный рынок для институциональных инвесторов, чаще всего
внебиржевой рынок, система отношений между участниками рынка, возникающих по поводу
покупки и продажи долгов.
При этом могут использоваться совершенно разные финансовые инструменты - различные виды
долговых ценных бумаг (облигации, векселя), производных ценных бумаг, в основании которых
есть долговое обязательство, права требования и др.
Денежный рынок - профессиональный внебиржевой рынок для институциональных
инвесторов, система экономических отношений по поводу предоставления или привлечения
денежных средств на срок до одного года.
Срочный рынок (производных финансовых инструментов) - рынок для профессиональных
инвесторов, с высоким риском и сложными финансовыми инструментами.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

7.

Финансовый рынок, виды и функции
Функции финансовых рынков
Функции современного финансового рынка:
1) Привлечение денег. Людям и компаниям доступны кредиты в банках, займы в
микрофинансовых организациях и другие долговые инструменты. Компаниям финансовый
рынок также даёт возможность привлечения долевого финансирования.
2) Вложение и приумножение денег. Можно положить деньги на депозит, инвестировать в
ценные бумаги или в другие активы с целью получения дополнительного дохода.
3) Страхование от различных рисков. Это позволяет защититься от различных
непредвиденных ситуаций.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

8.

Фондовый рынок
Фондовый рынок – система отношений между владельцами капитала (инвесторами) и людьми
или структурами, желающими этот капитал использовать, в которой применяются различные
инструменты фондового рынка, в том числе ценные бумаги (поэтому есть и другое название
фондового рынка – рынок ценных бумаг). (Боголюбов, 11 кл.)
Фондовый рынок – совокупность экономических отношений его участников по поводу выпуска
и обращения ценных бумаг. (Кудина, 10-11 кл.)
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

9.

Фондовый рынок
Ценные бумаги
Гражданский кодекс РФ. Глава 7. Ценные бумаги
§ 1. Общие положения
Статья 142. Ценные бумаги
1. Ценными бумагами являются документы, соответствующие установленным законом
требованиям и удостоверяющие обязательственные и иные права, осуществление или передача
которых возможны только при предъявлении таких документов (документарные ценные
бумаги).
Ценными бумагами признаются также обязательственные и иные права, которые закреплены в
решении о выпуске или ином акте лица, выпустившего ценные бумаги в соответствии с
требованиями закона, и осуществление и передача которых возможны только с соблюдением
правил учета этих прав в соответствии со статьей 149 настоящего Кодекса (бездокументарные
ценные бумаги).
2. Ценными бумагами являются акция, вексель, закладная, инвестиционный пай паевого
инвестиционного фонда, коносамент, облигация, чек и иные ценные бумаги, названные в
таком качестве в законе или признанные таковыми в установленном законом порядке.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

10.

Фондовый рынок
Ценные бумаги
Ценная бумага - это комплекс прав, оформленных в соответствии с правилами, установленными
законодательством РФ. Права, удостоверенные ценной бумагой, могут быть изложены на
бумажном носителе в виде документа определённой формы, а могут учитываться в
специальных учётных системах в бездокументарном (электронном) виде.
В первом случае, для того чтобы воспользоваться своими правами, владелец ценной бумаги
должен её предъявить.
Во втором случае владелец ценной бумаги для осуществления своих прав должен обратиться
в специальные организации, занимающиеся учётом прав на бездокументарные ценные бумаги,
- депозитарий или регистратор. Депозитарии и регистраторы работают на основании
лицензии Банка России.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

11.

Фондовый рынок
Ценные бумаги
Виды ценных бумаг
По форме владения различают ценные бумаги: именные – когда имя владельца отражается на
самой ценной бумаге или в учетных регистрах; ордерные – именная ценная бумага передается
другому лицу путем совершения на ней передаточной надписи (индоссамента) или приказом ее
владельца; предъявительские – когда собственником ценной бумаги признается лицо, которое
ей обладает.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

12.

Фондовый рынок
Ценные бумаги
Виды ценных бумаг
долевые
долговые
платежные
акция
облигация,
депозитный
сертификат
вексель, чек
Долевые бумаги удостоверяют, что их владелец получил долю в имуществе компании.
Долговые бумаги не дают их владельцу право на владение компанией, они удостоверяют
отношение долга (владелец ценной бумаги дал деньги в долг фирме).
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

13.

Фондовый рынок
Акция
Акция — бессрочная ценная бумага, свидетельствующая о праве её обладателя на долю
собственности в капитале компании и получении дохода в виде дивидендов и части имущества в
случае ликвидации компании.
Обыкновенная акция
- Право на управление компанией. Акционер участвует в работе высшего органа управления
акционерным обществом — общего собрания акционеров. Он имеет право голоса при принятии
важнейших управленческих решений по работе компании, исходя из принципа «одна акция —
один голос» или из принципа «один акционер — один голос».
— Право на получение части прибыли компании — дивиденда. Вопрос о выплате дивиденда,
определении его размера решается на общем собрании акционеров.
— Право на получение части имущества компании в случае её банкротства.
— Право на получение информации о деятельности компании
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

14.

Фондовый рынок
Акция
Привилегированная акция
— Право на получение фиксированного размера дивиденда.
— Первоочередное право на получение части имущества компании в случае её банкротства.
— Право на получение информации о деятельности компании.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

15.

Фондовый рынок
Облигация
Облигация — ценная бумага, дающая её владельцу право на получение периодических
(процентов по облигации, купонных выплат) или разовых (суммы выигрыша) платежей и
основной суммы долга в конце срока погашения облигации.
— Право на безусловный возврат всей суммы по истечении срока (облигация, как правило,
выпускается на определённый срок: краткосрочная (до 1 года), среднесрочная (от 1 года до 5
лет), долгосрочная (от 5 до 30 лет)).
— Право на получение процента, но не предоставляет права голоса.
— Первоочередное право на получение части имущества компании (прежде, чем владельцы
привилегированных акций) в случае её банкротства.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

16.

Фондовый рынок
Фьючерс - контракт, по которому покупатель получит определённый товар в будущем и отдаст за
него деньги по нынешней цене.
Вексель - долгосрочное долговое обязательство, обязанность вернуть в определённый срок
определённую сумму — долг с процентами.
Чек – ценная бумага, адресованная банку и содержащая распоряжение чекодателя заплатить
чекодержателю указанную в ней сумму.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

17.

Финансовые институты
Финансовый институт – группа однородных экономических отношений, взаимосвязанных по
формам и методам накопления или распределения денежных средств. (Кудина, 10-11 кл.)
Финансовые институты – организации, осуществляющие постоянное движение и использование
денежных потоков в экономике (банки, инвестиционные фонды, страховые компании и др.).
(под ред. Лазебниковой, 10 кл., часть 2)
К финансовым институтам относятся:
• банки (Центральный банк и коммерческие банки);
• кредитно-банковские организации;
• страховые компании;
• пенсионные фонды;
• паевые фонды;
• инвестиционные фонды и т. д.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

18.

Финансовые институты
Функции финансовых институтов:
• распределительная — перемещение финансов от сберегателей к заёмщикам и от инвесторов
к фирмам;
• контрольная — отслеживание перемещения финансов с целью повышения эффективности их
использования;
• регулирующая — перемещение финансов и скорость перемещения являются одним из
инструментов регулирования экономических процессов;
• фискальная — пополнение государственного бюджета за счёт налогов на различные
финансовые операции;
• стабилизирующая — участие в сдерживании или стимулировании экономических процессов с
целью недопущения резких
• перепадов фаз экономического цикла и др.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

19.

Банки. Банковская система
Банк — коммерческое учреждение, создаваемое в соответствии с действующим
законодательством государства, занимающееся предпринимательской деятельностью в
финансовой сфере и функционирующее на принципах коммерческого расчета.
Функции банка:
• приём и хранение депозитов (денег или ценных бумаг, вносимых в банк) вкладчиков;
• выдача средств со счетов и выполнение расчётов между клиентами;
• размещение собранных денежных средств путём выдачи ссуд или предоставления кредитов;
• покупка и продажа ценных бумаг, валюты;
• регулирование денежного обращения в стране, включая выпуск (эмиссию) новых денег
(функция только Центрального банка).
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

20.

Банки. Банковская система
Банковская система России включает в себя Центральный банк РФ (Банк России) и кредитные
организации, а также представительства иностранных банков.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

21.

Центральный банк Российской Федерации: задачи
и функции
Центральный банк Российской Федерации (Банк России) — главный банк первого уровня,
главный эмиссионный, денежно-кредитный институт Российской Федерации, независимый
орган, разрабатывающий и реализующий во взаимодействии с Правительством РФ единую
государственную денежно-кредитную политику и наделённый особыми полномочиями.
Центральный банк (Банк России) принадлежит государству, является главным финансовым
учреждением страны.
Федеральный закон N 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)"
Статья 3. Целями деятельности Банка России являются:
защита и обеспечение устойчивости рубля;
развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;
обеспечение стабильности и развитие национальной платежной системы;
развитие финансового рынка Российской Федерации;
обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации.
Получение прибыли не является целью деятельности Банка России.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

22.

Центральный банк Российской Федерации: задачи
и функции
Статья 4. Банк России выполняет следующие функции:
1) во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит
единую государственную денежно-кредитную политику;
2) монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует наличное денежное
обращение;
3) является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему
их рефинансирования;
4) устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;
5) устанавливает правила проведения банковских операций;
7) осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России;
...
12) организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль в соответствии с
законодательством Российской Федерации;
...
15) устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;
...
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

23.

Коммерческие банки
Коммерческие банки — финансовые институты, осуществляющие различные операции с
денежными средствами и предоставляющие финансовые услуги предприятиям, гражданам и
другим банкам.
Универсальные банки занимаются непосредственным кредитованием всех субъектов
экономики, в том числе предпринимательства:
— осуществляют мобилизацию свободных денежных средств предприятий, организаций,
населения и превращение их в капитал;
— кредитуют предприятия, государства, население;
— осуществляют расчётно-кассовое обслуживание клиентов.
На финансовом рынке, помимо банков, действуют страховые организации, паевые
инвестиционные фонды, негосударственные пенсионные фонды.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

24.

Денежно-кредитная (монетарная) политика Банка
России
Денежно-кредитная (монетарная) политика — это совокупность мероприятий в области
денежного обращения и кредита, направленных на регулирование экономического роста,
сдерживание инфляции, обеспечение занятости и выравнивание платёжного баланса.
Основная цель - стремление обеспечить устойчивые темпы роста национального производства,
стабильные цены, высокий уровень занятости, сбалансированный бюджет государства.
Основные инструменты денежно-кредитной политики государства:
• регулирование денежной массы в обращении;
• изменение ключевой ставки;
• изменение валютного курса;
• управление нормативами резервирования в банковской системе.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

25.

Денежно-кредитная (монетарная) политика Банка
России
Денежно-кредитная политика
Стимулирующая
Направлена на повышение
экономической активности.
Осуществляется путем увеличения
предложения денежной массы и
снижения цены денег (ставки
процента).
Ограничительная
Направлена на сдерживание
экономической активности.
Осуществляется путем сокращения
денежной массы и увеличения цены
денег (ставки процента).
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

26.

Денежная масса
Деньги – всеобщий эквивалент, мерило стоимости товаров и услуг, средство обращения,
накопления, а также платёжное средство. (Кудина, 10-11 кл.)
Функции денег
1) Деньги выступают как мера стоимости. Это означает, что в денежных единицах выражается
цена любого товара или услуги.
2) Деньги являются средством обращения, поскольку выступают посредником при куплепродаже товаров.
3) Деньги выступают как средство платежа при продаже товаров в кредит, при уплате налогов,
при выплате заработной платы, при погашении финансовых обязательств.
4) Деньги используются как средство накопления сбережений.
5) Используются во внешнеторговых и международных финансовых операциях (мировые
деньги).
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

27.

Денежная масса
Денежная масса – совокупность наличных и безналичных покупательных и платёжных средств,
обеспечивающих обращение товаров и услуг. (Кудина, 10-11 кл.)
Денежная масса — наличные деньги и безналичные денежные средства резидентов Российской
Федерации. (Банк России)
В составе денежной массы выделяют денежные агрегаты, которые являются измерителями
денежной массы, в зависимости от типа счета, на котором они находятся. Денежные агрегаты
представляются как показатели объёмов сумм по видам денег и денежных средств и отличаются
друг от друга по степени ликвидности.
Денежные агрегаты - виды денег и денежных средств, отличающиеся друг от друга степенью
ликвидности (то есть способностью быстро обмениваться на наличные деньги). Примеры
денежных агрегатов: наличные деньги; чеки; вклады; ценные бумаги. (Кудина, 10-11 кл.)
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

28.

Денежная масса
Принцип построения денежных агрегатов таков: каждый следующий агрегат включает в себя
предыдущий.
М0. Наличные деньги в обращении — наиболее ликвидная часть денежной массы, которая
включает банкноты и монеты в обращении, кроме сумм наличности, находящейся в кассах Банка
России и кредитных организаций.
М1. М1 = М0 + переводные депозиты в рублях. Переводные депозиты в рублях — средства на
расчетных, текущих и иных счетах до востребования (в том числе счетах для расчетов с
использованием пластиковых карт) резидентов Российской Федерации (организаций
и
L
физических лиц), открытых в банковской системе в валюте Российской Федерации.
М2 - денежная масса в национальном определении. М2 = М1 + другие депозиты в рублях.
Другие депозиты в рублях — средства на счетах срочных депозитов и иные привлеченные на
срок средства в валюте Российской Федерации, счетах в драгоценных металлах, а также все
начисленные проценты по депозитным операциям резидентов Российской Федерации
(организаций и физических лиц) в банковской системе.
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

29.

Денежная масса
Широкая денежная масса. Широкая денежная масса = М2 + другие депозиты в иностранной
валюте + долговые ценные бумаги.
Другие депозиты в иностранной валюте — остатки средств на счетах срочных депозитов и иных
привлеченных на срок средств в иностранной валюте, а также все начисленные проценты по
депозитным операциям в иностранной валюте резидентов Российской Федерации (организаций
и физических лиц).
Долговые ценные бумаги — выпущенные кредитными организациями депозитные и
сберегательные сертификаты.
L
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

30.

Денежная масса
L
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv

31.

д/з
1) Под ред. Лазебниковой, 10 кл., часть 2, §10-11, 12, 22
2) Боголюбов, 11 кл., § 6, 8
3) Кудина, 10-11 кл., § 31, 32, 33, 39
4) Каджаева. Финансовая грамотность, 10-11 кл., гл.1
5) Гражданский кодекс РФ (часть первая), гл. 7, § 1
6) Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», ст. 3, 4,
гл. VII
L
Хамидуллин Б.И._https://vk.com/ege_oge_obshestv